Sijoittaminen for Dummies osa 11: Korkoa korolle

Artemiin temppeli, Babylonin riippuvat puutarhat, Faroksen majakka, Gizan suuri pyramidi, Halikarnassoksen mausoleumi, Rodoksen kolossi, Zeuksen kuvapatsas Olympiassa… Chichén Itzá, Colosseum, Kheopsin pyramidi, Kiinan muuri, Kristus-patsas, Machu Picchu, Petra, Taj Mahal… Ja sitten on vielä maailman kahdeksas ihme: korkoa korolle -ilmiö. Albert Einstein sen jo aikanaan tiesi: “Compound interest is the eighth wonder of the world. He who understands it, earns it … he who doesn’t … pays it”.

Korkoa korolle -ilmiö perustuu siihen, että tuottoa kertyy aloituspääoman lisäksi myös aiempien vuosien tuotoille. Tuotto siis kasvaa euromääräisesti vuosi vuodelta, mikäli vuotuinen tuotto säilyy prosentuaalisesti suunnilleen samana. Alla oleva laskelma havainnollistaa hyvin, mistä on kyse. Taulukon vasemmassa sarakkeessa on kuvattu sijoitusaikaa vuosina. Ensimmäisessä skenaariossa (keskimmäinen sarake) on kuvattu tilannetta, jossa 10 000 € alkupääomalle kertyvä tuoton osuus nostettaisiin vuosittain pois. Viimeisessä sarakkeessa on tilanne, jossa olemassa oleviin sijoituksiin ei kosketa ja mahdolliset osingot sekä muut tuotot sijoitetaan uudelleen, jolloin korkoa korolle -ilmiö pääsee tekemään taikojaan. Oletuksena laskelmassa on 9 % vuotuinen tuotto (mahdollista osinkoveroa ei ole tässä yhteydessä huomioitu).

Kulunut aika (vuosina)Tuotot ulos (€)Korkoa korolle (€)
010 000,0010 000,00
110 900,00 10 900,00
211 800,0011 881,00
514 500,0015 386,24
1019 000,0023 673,64
1523 500,0036 424,82
2532 500,0086 230,81
4046 000,00314 094,20
5055 000,00743 575,20

Korkoa korolle -efekti toimii lumipallon tavoin. Ensimmäisinä vuosina ei vielä ole merkittävää eroa sen suhteen, sijoittaako tuotot uudelleen vai ei, mutta kuilu kasvaa ajan myötä hurjasti kiihtyvällä tahdilla. Jos nostat alkupääoman päälle kertyneet tuotot vuosittain pois, 10 000 euron pääomasi on 50 vuoden aikana 9 prosentin vuotuisella tuotolla kerryttänyt voittoa 45 000 euron edestä. Fiksu ja kärsivällinen sijoittaja, joka on malttanut antaa korkoa korolle -efektin tehdä tehtävänsä, nauttii 50 vuoden kuluttua 743 575 euron arvoisesta rahatukusta. Lähes 700 000 euron eroa lopputuloksessa voidaan varmasti jo kutsua merkittäväksi. Kuva kertonee enemmän kuin tuhat sanaa.

Korkoa korolle -efekti toimii loistavasti sijoitettavista summista riippumatta. Ei ole väliä, vaikka aloittaisit nollasta ja sijoittaisit säännöllisesti esimerkiksi 50 euroa kuukaudessa. Aika tekee tehtävänsä joka tapauksessa. Loppujen lopuksi vain tuottoprosentilla ja ajalla on merkitystä. Paperilla mitättömältä vaikuttava parin prosentin ero vuotuisessa tuotossa kumuloituu vuosien saatossa merkittäväksi vaikutukseksi lopputuloksen kannalta. Ei ole siis lainkaan yhdentekevää, sijoittaako rahansa säästötalletustilille 0,3 % korolla vai esimerkiksi osakkeisiin 7-9 % vuotuisella tuotto-odotuksella. Suosittelen lämpimästi kokeilemaan erilaisia skenaarioita vaikkapa Sijoitusasunnot.comin korkoa korolle -laskurilla.

Useissa sijoituskohteissa korkoa korolle -ilmiö tapahtuu täysin automaattisesti, tai ainakin se on hyvin helposti toteutettavissa. Tarkkana kannattaa kuitenkin olla erityisesti sijoitusrahastovalinnoissa. Joissakin rahastoissa on valittavana joko kasvu- tai tuotto-osuuksia. Korkoa korolle -ilmiön kannalta paras ja helpoin vaihtoehto on valita kasvuosuudet, sillä kasvuosuuksissa rahaston sijoituskohteiden maksamat osingot jäävät suoraan rahaston sisälle korkoa kasvamaan, kun taas tuotto-osuuksissa ne maksetaan osuudenomistajan pankkitilille. Suoriin osakkeisiin sijoittavan huolehdittavaksi puolestaan jää saatujen osinkojen uudelleensijoittaminen, jotta korkoa korolle -efekti pääsee oikeuksiinsa.

Korkoa korolle -ilmiöllä on monia hämmästyttäviä ominaisuuksia. 10 vuoden säästämisellä voi päihittää 40 vuoden säästämisen tulokset. Kuulostaa uskomattomalta, eikö? Mutta totta se vain on. Aloita sijoittaminen 20-vuotiaana ja säästä säännöllisesti 10 vuoden ajan, jonka jälkeen voit vain antaa rahojen kasvaa korkoa eläkeikään asti. Lopputuloksena sinulla on enemmän säästöjä, kuin jos aloittaisit 30-vuotiaana ja säästäisit säännöllisesti 40 vuoden ajan eläkeikään asti. Aika todella on rahaa!

Raha kannattaa siis ehdottomasti laittaa työskentelemään puolestasi. Ja mikä parasta, halutessasi se laittaa myös jälkeläisensä tekemään lisää rahaa sinulle. Ja jälkeläisten jälkeläiset, ja niin edelleen… Tuottoisampaa työvoimaa saat etsiä!

Jätä kommentti

Sähköpostiosoitettasi ei julkaista. Pakolliset kentät on merkitty *

2 ajatuksia aiheesta “Sijoittaminen for Dummies osa 11: Korkoa korolle”

%d bloggaajaa tykkää tästä: